Kritik ABD verisi bugün açıklanacak: Piyasaların gözü TÜFE’de
Küresel piyasalar, ABD’de üretici enflasyonunun beklentileri aşması ve Orta Doğu’da artan gerilimin enerji fiyatlarını yukarı çekmesiyle baskı altında kalırken, yatırımcıların odağı bugün açıklanacak ABD Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) verisine çevrildi. Açıklanacak enflasyon rakamlarının, ABD Merkez Bankası’nın (Fed) faiz politikasına ilişkin beklentilerde belirleyici olması bekleniyor.
Küresel piyasalarda dün ABD’de açıklanan üretici enflasyonu verilerinin beklentilerin üzerinde gerçekleşmesi ve Orta Doğu’da jeopolitik gerilimlerin tırmanması risk iştahını olumsuz etkiledi. Piyasalarda bugün ise ABD’de açıklanacak TÜFE verisi bekleniyor.
Orta Doğu’daki gelişmelerin etkisiyle yüksek seyreden enerji fiyatları, küresel ölçekte enflasyonist baskıların devam etmesine neden oluyor. Jeopolitik risklerin maliyetler, ekonomik aktivite ve enflasyon beklentileri üzerindeki etkileri yakından takip edilirken, ABD ve Japonya’dan gelen üretici fiyat verileri de fiyat baskılarının genele yayılabileceğine işaret etti.
ABD’DE ÜRETİCİ ENFLASYONU BEKLENTİLERİ AŞTI
ABD’de dün açıklanan verilere göre Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE), ağustosta aylık bazda yüzde 0,4 arttı. Yıllık bazda ise yüzde 5,4 yükselen ÜFE, piyasa beklentilerinin üzerinde gerçekleşti.
Analistler, üretici maliyetlerindeki artışın önümüzdeki dönemde tüketici fiyatları üzerindeki baskıyı artırabileceğine dikkat çekti. Bu gelişmenin, Fed’in para politikasında daha “şahin” bir tutum sergileyebileceğine yönelik beklentileri de güçlendirdiği belirtildi.
Petrol fiyatlarındaki yükselişin enflasyon endişelerini artırması özellikle tahvil piyasalarında belirgin şekilde hissedildi. ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi dün yaklaşık 12 baz puan yükselerek yüzde 4,97’ye çıktı ve Ekim 2023’ten bu yana en yüksek seviyesini gördü.
ABD’de 10 yıllık tahvil getirisi yeni günde de yüzde 5 seviyesine yakın seyrini sürdürürken, 30 yıllık tahvil faizi yüzde 5,38’e yükselerek 2007’den bu yana en yüksek seviyesini test etti.
GÖZLER ABD TÜFE VERİSİNDE
Piyasaların ana gündem maddesi bugün açıklanacak ABD TÜFE verisi olacak. Enflasyon rakamlarından alınacak sinyallerin, Fed’in önümüzdeki dönemde izleyeceği faiz politikasına ilişkin beklentileri şekillendirmesi bekleniyor.
Analistler, enflasyonun beklentilerin üzerinde gerçekleşmesi halinde Fed’e yönelik şahin beklentilerin güçlenebileceğini ve bunun da küresel piyasalardaki satış baskısını artırabileceğini ifade ediyor.
Para piyasalarındaki fiyatlamalara göre, Fed’in gelecek hafta 25 baz puanlık faiz artışına gitme ihtimali yüzde 72’ye yükseldi. Yıl sonuna kadar bir faiz artışı daha yapılabileceğine yönelik beklentiler de güç kazanıyor.
HÜRMÜZ BOĞAZI’NA İLİŞKİN GELİŞMELER TAKİP EDİLİYOR
Öte yandan Umman ve İran’ın, Hürmüz Boğazı’ndan geçişleri geçici olarak düzenlemeye yönelik bir anlaşma için Körfez ülkelerinden destek aradığına ilişkin haber akışı, piyasalardaki olumsuz havayı kısmen hafifletti.
ABD Başkanı Donald Trump da bir televizyon kanalına yaptığı açıklamada, daha önceki ifadelerinin aksine İran’la savaşın 3 Kasım’daki Kongre ara seçimlerinden önce sona erebileceğini söyledi.
BRENT PETROL 108 DOLAR SEVİYESİNDE
Orta Doğu’da petrol tesisleri ve tankerlerin hedef alınması enerji fiyatlarında sert yükselişe neden oldu. Brent petrolün varil fiyatı dün yüzde 6,3 artışla 107,6 dolara yükseldi. Brent petrol yeni günde de yüzde 0,3 değer kazanarak 108 dolar seviyesinde işlem görüyor.
Fed’e ilişkin şahin beklentilerin güçlenmesiyle dolar endeksi dün yüzde 0,3 yükselerek 99 seviyesine çıktı. Endeks yeni günde de yüzde 0,1 artışla 99,1 seviyesinde bulunuyor.
Doların ve tahvil getirilerinin yükselmesi altın fiyatları üzerinde ise baskı oluşturdu. Altının ons fiyatı dün yüzde 1,9 gerileyerek 4 bin 319 dolara düştü. Ons altın bugün yüzde 0,4 yükselişle 4 bin 334 dolar seviyesinde işlem görüyor.
ABD borsalarında da satış ağırlıklı bir seyir izlendi. S&P 500 endeksi yüzde 0,58, Nasdaq endeksi yüzde 0,65 ve Dow Jones endeksi yüzde 0,6 değer kaybetti. ABD’de endeks vadeli kontratlar ise yeni güne pozitif başladı.
AVRUPA BORSALARINDA SATIŞ BASKISI
Avrupa borsaları da dün günü düşüşle tamamladı. Orta Doğu’daki gerilimlerin petrol fiyatlarını yukarı çekmeye devam etmesi, bölge piyasalarındaki satışlarda etkili oldu.
Avrupa Merkez Bankası (ECB), dün üç temel politika faizini beklentiler doğrultusunda 25’er baz puan artırdı. ECB Başkanı Christine Lagarde ise enflasyonun uzun süre hedefin oldukça üzerinde kalabileceği uyarısında bulundu.
Almanya’da da enerji maliyetlerindeki yükselişin etkisiyle yıllık enflasyon ağustosta yüzde 2,9’a çıkarak son 2,5 yılın en yüksek seviyesine ulaştı.
Avrupa Menkul Kıymetler ve Piyasalar Otoritesi (ESMA), ekonomik görünümdeki zayıflama ve jeopolitik risklere karşın finansal varlıkların yüksek değerlemelerde işlem görmesinin ani piyasa düzeltmesi riskini artırdığı uyarısında bulundu.
Bu gelişmelerin ardından İngiltere’de FTSE 100 yüzde 0,57, İtalya’da FTSE MIB 30 yüzde 0,13, Fransa’da CAC 40 yüzde 0,49 ve Almanya’da DAX 40 yüzde 0,84 geriledi. Avrupa’da endeks vadeli kontratlar ise yeni güne karışık başladı.
ASYA PİYASALARINDA TAHVİL FAİZLERİ İZLENİYOR
Küresel riskler Asya piyasalarında da etkisini gösterdi. Bölge borsalarında satış ağırlıklı seyir görülürken, tahvil piyasalarındaki yükseliş riskli varlıklar üzerindeki baskıyı artırdı.
Japonya’da 10 yıllık tahvil faizi yaklaşık 7 baz puan yükselerek yüzde 2,98 seviyesine çıktı.
Japonya’da ağustos ayına ilişkin ÜFE verileri de enerji kaynaklı maliyet baskısının sürdüğünü gösterdi. Üretici fiyatları yıllık bazda yüzde 7,6 artarak beklentilerin üzerinde gerçekleşirken, aylık bazda yüzde 0,2 geriledi.
Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) gelecek haftaki toplantısında politika faizini 25 baz puan artırması bekleniyor. Fed’e yönelik şahin beklentilerin doları desteklemesiyle dolar/yen paritesi de son üç işlem günündeki düşüşünü sonlandırdı. Parite dün yüzde 0,6 yükselerek 154,4 seviyesine çıkarken, yeni günde yüzde 0,2 gerileyerek 154,2 seviyesine indi.
Asya’da kapanışa doğru Japonya’nın Nikkei 225 endeksi yüzde 2,2, Güney Kore’nin Kospi endeksi yüzde 2,1, Hong Kong’un Hang Seng endeksi yüzde 0,8 ve Çin’in Şanghay bileşik endeksi yüzde 1,7 değer kaybetti.
BORSA İSTANBUL’DA GÖZLER CARİ DENGE VERİSİNDE
Yurt içinde de piyasaların gündemi yoğun. Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi dün yüzde 0,77 değer kaybederek günü 14.393,85 puandan tamamladı.
Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası’nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı ekim vadeli kontrat ise akşam seansında normal seans kapanışına göre yüzde 0,26 geriledi.
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Para Politikası Kurulu da dün gerçekleştirdiği toplantıda politika faizini yüzde 37’de sabit tuttu. Gecelik vadede borç verme faizi yüzde 40, borçlanma faizi ise yüzde 35,5 seviyesinde bırakıldı.
TCMB karar metninde, aylık dalgalanmalara karşın son dönem enflasyon gerçekleşmeleri ve öncü göstergelerin enflasyonun ana eğiliminde gerilemeye işaret ettiği belirtildi. İktisadi faaliyete ilişkin verilerin ve arz şoklarının yurt içi fiyatlara yansımasının sınırlı kalmasının iç talepteki zayıf seyri teyit ettiği ifade edilirken, jeopolitik gelişmeler nedeniyle yüksek seyreden enerji fiyatlarının enflasyon görünümü açısından yukarı yönlü risk oluşturduğu vurgulandı.
Yurt içinde bugün ise ödemeler dengesi verileri takip edilecek. AA Finans Ödemeler Dengesi Beklenti Anketi’ne katılan ekonomistler, cari işlemler hesabının temmuz ayında 582,3 milyon dolar fazla vermesini bekliyor.
Ekonomistlerin yıl sonu cari işlemler açığı beklentisi ise 51 milyar 54 milyon dolar seviyesinde bulunuyor.
Dolar/TL dün 48,5440 seviyesinden kapanırken, yeni günde bankalararası piyasada yüzde 0,1 yükselişle 48,5850 seviyesinden işlem görüyor.
